高澞之死，如同一聲沉悶的喪鐘，在繁華的揚州城回，卻未能驚醒高駢沉溺於虛幻長生的迷夢。相反，在呂用之等佞的環繞下，他越發深地陷了自己構建的神仙幻境之中，淮南鎮的基，正從部被迅速蛀空。

呂用之，原本只是個籍籍無名、略通些幻符咒的江湖士，卻憑藉巧舌如簧和心設計的“神跡”，迅速獲得了高駢的信任。他聲稱自己乃道教上仙“呂賓”弟子，奉父命下山輔佐高駢就“仙業”。此等荒誕不經之言，高駢竟深信不疑，待之以師禮，尊稱其為“先生”，甚至允許其自由出節度使府邸最深的“鶴鳴閣”——那是高駢潛心修道的地，尋常將吏本不得。

在呂用之的導下，高駢的日常政務幾乎完全荒廢。他不再升堂理事，不再接見將領，不再批閱公文。終日里，不是與呂用之、張守一等人於鶴鳴閣焚香靜坐、煉丹服餌，便是於庭院中設壇作法，祈求仙真降臨。節度使府的庭院中，常常香煙繚繞，符籙遍地，誦經聲、鈴鐺聲不絕於耳，不似人間府，更似一座巨大的道觀。

呂用之藉此權勢熏天。他雖無正式職，卻儼然了淮南鎮的“形節度使”。凡軍政要事，皆需先經他手。他在高駢邊廣布眼線，任何對高駢的進言，尤其是可能不利於他的言論，本到不了高駢面前。他甚至能隨意出高駢的室，高駢的姬妾僕從見之，皆需屏息靜氣，恭敬行禮。

為了進一步鞏固權力和迷高駢，呂用之及其黨羽導演了一出出鬧劇。

一日，呂用之煞有介事地對高駢說：“玉皇大帝因公（指高駢）修行誠，功業甚大，特遣天神下降人間，輔佐於公。公誠心齋戒，以備迎迓。”高駢大喜過，立即沐浴更，於府設下隆重香案，日夜跪拜祈禱。

數日後，呂用之便引薦一人前來。此人名諸葛殷，生得鼻歪口斜，滿膿瘡，形容極其醜陋可怖。呂用之卻對高駢宣稱：“此乃玉皇大帝座前掌管天曹瘟疫事務之神，因公務下凡，暫寄居於人。其貌雖陋，卻大神通，能知過去未來，除災祛病。”

高駢一見諸葛殷那副尊容，非但不疑，反而更加深信是“天神”特徵，恭敬請教。諸葛殷便故作高深，胡言語一番鬼神之事，竟與高駢談甚歡。高駢甚至不嫌其上膿污穢，與之同席而坐，共用皿飲食。左右皆掩鼻嘔，高駢卻坦然自若，認為這是在與“天神”流，是莫大的仙緣。自此，諸葛殷也為高駢座上賓，與呂用之狼狽為。

又一日，呂用之找來一名娼，讓裝扮仙模樣，於深夜時分，乘坐彩飾畫舫，出現在高駢府邸附近的河道上，周圍布置雲霧效果，並讓潛伏好的同夥奏起縹緲仙樂。呂用之則急忙跑去報告高駢：“啟稟相公，織星君念公之誠心，特降凡塵，與公一見！”

高駢聞訊，激不已，奔至水邊，果見一“仙”綽約立於舟中，雲霧繚繞，仙音陣陣。他深信不疑，當即在岸邊匍匐跪拜，口稱“恭迎仙駕”。那“織”亦裝模作樣賜下幾句“仙諭”，無非是勉勵高駢繼續進修行，他日必登仙榜云云。此後，高駢對呂用之等人更是言聽計從，深信自己確乃天命所歸的仙種。

憑藉這些鬼蜮伎倆，呂用之徹底架空了高駢。他大肆安親信黨羽於淮南各級軍政職位，排斥異己。凡有不依附於他者，輕則貶罷職，重則誣以罪名，下獄死。淮南舊將如梁纘、陳珙、馮綬、董瑾、俞公楚、姚歸禮等，或因忠直敢言，或因手握兵權可能構威脅，陸續被呂用之設計剷除。高駢對此不聞不問，甚至有時在呂用之的挑撥下，親自下令置這些昔日功臣。

呂用之及其黨羽貪得無厭，藉機大肆斂財。他們以修建仙壇、鑄造神像、採購煉丹藥材等名目，瘋狂挪用府庫公款。又巧立名目，增加賦稅，盤剝百姓。揚州富庶，竟被搜颳得民窮財盡，市面蕭條，怨聲載道。他們還公開賣鬻爵，誰給的錢多，就能得到好的職。